После вчерашнего сверхроста Аптек36 я решил зафиксировать прибыль. Поставил стоп-лосс на 3% ниже сегодняшнего открытия. В момент регистрации заявки акции торговались в диапазоне 1-1,5% ниже открытия, вдруг выскочило информационное окно, «заявка на продажу исполнена», я на табло сразу глянул, Аптеки все в тех же границах. Думаю ошибка..! Все проверив оказалось нет… Все правильно сработало… Кто-то по рыночному ордеру массово скупил малые объемы заявок на продажу, и выставив соответственно свои заявки на продажу. И все это за доли секунд..! Проклятые роботы – нечестная игра..! Механизм прост: идет мониторинг общей суммы на покупку и продажу… Если в бумаге в течении дня преобладают покупки, акцент делается на общую сумму денег выставленных на продажу. Когда возникает момент минимальным капиталом сдвинуть цену на максимальный % вниз. Робот автоматически это делает, и выставляет на освободившиеся ценовое пространство свои заявки в выгодном для себя порядке. В основном это пирамидка, начинается с меньшего объема и заканчивается большим. Например, купил по 100 – 3 контр, купил по 110 – 2 контр, купил по 120 – 1 контр, тут же продал по 100 – 1 контр, продал по 110 – 2 контр, продал по 120 – 3 контр. Ситуация примерная, но показательная, вариации могут быть различные. При одинаковых объемах работают разные ценовые уровни, обращаю внимание на операцию с 3 контрактами..! Вот именно в результате таких финансовых схем срабатывают наши стопы..! Нечестно, скажете вы, а вам ответят, что это повышает ликвидность бумаги..! И будут правы, это плата за право продать в любой момент огромное количество по текущей цене. В этом и заключается капиталистическая суть всех котировочных стаканов на всех финансовых рынках. Но тем не менее даже потеряв с Аптек сегодня 3%, я зафиксировал вчерашнюю прибыль в размере 14%. Так что не сильно расстроился..!

Мировая экономическая теория еще в школе учит нас мыслить уравнениями. Фундаментальный закон всего неорганического проецируется на все социальное. Какая же это большая ошибка человечество не поймет до сих пор..! Это великое заблуждение держится на устойчивом стереотипе механики времен И.Ньютона. Сила действия равна силе противодействия. Этот закон работает только в неодушевленной среде, в которой объекты реагируют адекватно друг другу. Другое дело социальная среда..! Объекты становятся субъектами, и их действия контролируются сознанием. Д.Сорос отмечает то, что ожидания субъекта влияют на его действия, а действия другого субъекта в свою очередь влияют на ожидания первого. Финансист назвал свою теорию – теорией рефлексивности. Этот принцип можно свести к следующему: теперь не только причина определяет следствие, но и ожидаемое следствие определяет причину..! Это ключ к пониманию не только всех финансовых рынков, но и всех социальных процессов. Исходя из сказанного теперь не только залог определяет кредит, но и кредит определяет залог..! Так мне пришла совершенно идеальная схема инвестирования: актив – залог – кредит – инвестиция – прибыль – актив – залог. Вечный цикл обогащения..! Слабым звеном является только соотношение размера прибыли с выплатами по кредиту. В свое время на подобной основе безумно разбогател С.Керимов. Он взял кредит в Сбербанке, вложил деньги в акции Сбербанка на бирже, под залог акций снова взял в Сбербанке дополнительный кредит и снова вложил его в акции Сбербанка. И так до бесконечности, пока котировки финансового гиганта росли. А они тогда росли 3 года подряд сумасшедшими темпами. По приблизительным оценкам на этих операциях Керимов сколотил около 5 миллиардов долларов. До боли простая и гениальная схема, когда не только залог влияет на кредит, но и кредит влияет на залог..!

Финансовый кризис 2008 года доказал неэффективность существующей рыночной модели. Но США не торопятся изменять существующий экономический порядок. Любое вмешательство государства трактуется оппозицией как социалистическая идеология. Вот так общественные предрассудки мешают развитию..! В то время как кейнсианская модель в Китае и странах Скандинавии уже доказала свою жизнеспособность. А вот «невидимая рука» рынка завела мировую экономику в пропасть..! Частный интерес к увеличению частной собственности привел к краху. Нужны новые правила регулирования и проведения финансовых операций. Причиной кризиса стал финансовый рынок пытавшийся перехитрить самого себя. Под один залог, было выпущено несколько производных бумаг, каждая из которых имела свою стоимость и предоставлялась так же в залог. Так в короткие сроки закладные стали очень популярным финансовым инструментом. Например, реальная стоимость дома – 100 тыс., а общая сумма производных на него бумаг составляла 1 млн..! Самая настоящая пирамида..! Образовался огромный пласт денег, оторвавшийся от своего актива. Все это работало до тех пор пока залог рос в цене, но как только он начал падать корреспондентские счета крупнейших банков США стали испарятся, как дым. Производные ценные бумаги стали превращаться в просто бумаги. ФРС стало спасать банковскую систему скупая эти производные закладных миллионами, в надежде на то, что рано или поздно недвижимость продолжит свой рост. Сейчас США делает вид что ничего особенного не произошло, просто просчет отдельных лиц и все в скором времени наладиться. Прошло два года – а ничего не изменилось..! Безработица не падает, а нефть дорогая. Или сказать правильнее: безработица не падает потому, что нефть дорогая…!

Решил сегодня поиграть как-нибудь по другому, по новому..! К примеру, при помощи технических индикаторов. Я давно заметил, что большинство этих индикаторов показывают время от времени правильно, а если использовать парочку или троечку самых надежных, то вероятность ошибки просто исчезнет.! Стал присматриваться. Вспомнил видеокурс А.Элдера. Он особое внимание уделял МАСД, РСИ и АДХ. Он придумал стратегию «трех экранов», когда наблюдаешь за сигналами одного и того же индикатора на разных временных интервалах. Прищурив глаз я начал тыкаться и сравнивать. Кое что получилось. Очень эффективна оказалась краткосрочная торговля на МАСД против тренда меньшего порядка (1 мин.) по тренду большего порядка (5 мин.). Смысл этой стратегии – инерциальность рынков. Если 15 минут падало, значит и следующие 15 минут будет падать с вероятностью 75%. Отлично работал в боковых трендах РСИ, особенно на малых интервалах. Но как только появлялся тренд, РСИ упирался в границу своего диапазона и не шевелился. В принципе в тандеме с АДХ эта стратегия тоже оказалась совсем не дурная. Осталось разобраться только когда и какую из стратегий лучше всего применять..?.. Начал пробовать… Получилось удачно.. Общий результат: +145 рублей. Я оказался доволен..! К тому же это мне позволило взглянуть на рынок совсем под другим углом.

Вывел опытным путем ряд правил. Первое, никогда не спеши покупать если тебе кажется что вот-вот кончиться падение и начнется рост, оно еще может продолжиться. Не бойся покупать на уже начавшемся тренде, отдав часть прибыли за гарантию качества.!. Второе, ориентироваться стоит на 5 и 15 минутки, на более мелких можно просто сойти с ума. Третье, с больших горок по МАСД цена часто падает сильнее чем растет. Четвертое, не стоит обращать внимание (не пугаться!) на рост или падение, основанное на небольших объемах, это шум. Пятое, «голубые фишки» такие как ГП и СБ, зажаты в коридоре 1-1,5% от открытия. Редко они закрываются выше или ниже этих значений. Например, если ГП уже сделал 1% вверх, а по Лондону нет предпосылок на дальнейший рост, то высока вероятность что ГП скорректируется. Шестое, играть лучше во второй половине дня, где-то после 13 часов по МСК, когда рынок успокоился и более прогнозируем. Все лучшие свои сделки я проводил именно в это время. Седьмое, технические индикаторы не всегда работают точно, иногда противоречат друг другу, и чаще всего запаздывают. И последнее, технические индикаторы должны служить скорее подтверждением фундаментальных идей, чем базисом как таковым.

Деньги не откуда не берутся, и некуда не деваются, они просто переходят из одних рук в другие. Любят говорить экономисты буквоеды. Если кто-то выигрывает, то обязательно чужие деньги, того кто в этот самый момент их проигрывает. Отчасти правда, но это не так. Единственный принцип, когда нет проигравших, это принцип работающей пирамиды, где рискует только последний купивший. Именно поэтому на рынках всегда работает закон инерциальности цен, где главным ускорителем является объем. Мало кто понимает, что рынки создают прибыль из ничего..! из воздуха..! Вот например, есть актив – золото… сегодня за него дают 1000$, а завтра за него дают уже 1500$, откуда взялись 500$, ведь никто ничего не производил и не делал..?.. Каждый покупатель настроен продать свой товар дороже, чем он его приобрел. А если ожидания большинства участников рынка совпадают, начинается прорыв или обвал рынка..! В реальном бизнесе принцип пирамиды вне закона, и приравнивается к мошенничеству. Но на финансовых рынках это вполне обычное дело..! Так как же рынки делают деньги..? Все по порядку… Государственный Центральный Банк выдает кредит (к примеру) 10 000 руб. коммерческому частному банку по ставке (к примеру) 10%. А если представить ситуацию, что это первые и единственные напечатанные деньги. Тогда где же банк возьмет эти 10%, чтобы вернуть долг. А нигде..! В реальных условиях – может взять у другого банка, который в свою очередь взял точно такой же кредит. Так государство разгоняет экономические процессы, создавая самую крупную пирамиду в стране. Что позволено Юпитеру – не позволено быку! Но банки для решения именно таких проблем в свое время придумали биржи, на которых как раз можно получить эти самые 10% из ничего. Согласно все тому же принципу пирамиды. Предположим, что российский РТС вырос на максимальном объеме, а упал на минимальном. В принципе так всегда и происходит и эксперты это часто называют коррекцией. Это значит, что купив миллиард акций по 100 рублей, было продано миллиард акций по 150, а с помощью каких-то нескольких тысяч проданных акций цены снова были возвращены на уровень 100 рублей. И так до бесконечности. Вот вам и % из воздуха..!

Почему происходят кризисы..? Есть в экономике инфляционные и дефляционные волны. Каждая из которых длиться по мнению Кондратьева (который кстати прославился на весь мир предсказав Великую депрессию США в 1933г.) от 15 до 20 лет. Инфляционный цикл характеризуется низкой % ставкой, огромным количеством денег в обращении и соответственно постоянным ростом цен на товары. В этот период экономика делает рывок в развитии, переходя на новый уровень. Например, последний цикл, до 2008 года, сопровождался активным развитием интернета. Всего за 20 лет интернет из груды проводов стал всевидящим оком и всеслышащим ухом.!. Сейчас реально работающий бизнес, основанный на различных интернет технологиях оценивается в сотни триллионов долларов.!! Постепенно экономика начала перегреваться, денежная масса росла, а вкладывать ее было просто некуда. Кризис эффективных идей..! Избыточные деньги потекли на биржи..! В то же время рост сырьевых товаров достиг уровня, при котором конечная стоимость товаров становилась не по карману основной массе потребителей. Спрос не просто падает, он становится невозможным при текущих уровнях цен для большинства покупателей. Далее экономика просто сама собой лопается как мыльный пузырь и стоимость активов резко падает. Деньги становятся приоритетней любого актива, цены на все товары снижаются. А затем в качестве лекарства опять начинают печатать деньги, запуская новую инфляционную волну, которая в свое время так же лопнет достигнув очередного уровня. Новая цель уже провозглашена – будущее за нанотехнологиями..! Через каких-то 15-20 лет, достижения в этой сфере будут для нас таким же обычным делом как черно-белый телевизор сейчас.